興業銀行:主承銷首批ABCP 規模20億

6月2日，興業銀行主承銷的“20河鋼保理ABCP001”在銀行間債券市場掛網，規模20億元，期限1年，首期期限6個月，成為首批成功掛網發行ABCP的主承銷商之一。

本次債券募集資金以支付河鋼集團上游供應商應收賬款的方式，使規模較小的上游供應商獲得了短期限、低成本的融資，惠及上游供應商287家，其中納入小微企業庫的企業223家，實現小微企業融資12.55億元。

ABCP(Asset-Backed Commercial Paper，資產支持商業票據)是中國銀行間市場交易商協會近期推出的資產支持類融資直達創新產品，該產品將ABN(資產支持票據)和SCP(超短期融資券)的優勢相結合，不僅像ABN一樣支持企業通過盤活存量資產實現融資，而且類似于SCP，能夠通過滾動發行短期限證券的方式降低企業融資成本。

作為供應鏈上下游供應商的中小微企業是我國市場主體的重要力量，受疫情沖擊影響，當前中小微企業已成為實體經濟的薄弱環節和金融支持的重點領域。今年《政府工作報告》指出“強化對穩企業的金融支持，盡力幫助中小微企業渡過難關”。6月1日，人民銀行會同銀保監會等八部委聯合下發的《關于進一步強化中小微企業金融服務的指導意見》提出“支持產融合作，推動全產業鏈金融服務，鼓勵發展訂單、倉單、存貨、應收賬款融資等供應鏈金融產品”。

河鋼集團上游供應商以小型機械制造企業、材料制造企業、運輸物流企業等類型為主，長期以來存在融資難融資貴的問題，并且部分運輸物流企業一季度受疫情影響較大，經營面臨一定困難，亟需多元化渠道資金支持，但與貸款相比，債券融資門檻較高，中小微企業難以直接發債融資，如何打通融資“最后一公里”?

“興業銀行與河鋼保理以供應鏈ABCP的創新方式，將供應鏈金融與中小微企業融資有機結合，精準直達支持供應鏈上游中小微企業穩定生產運營，帶動產業鏈協同復產復工，更好地發揮了金融服務實體經濟、支持中小微企業的重要作用。” 興業銀行投資銀行部總經理陳偉表示。

近年來資產證券化業務進入發展快車道，成為債務融資工具市場的重要組成部分。作為資產證券化市場的主力軍，興業銀行以“商行+投行”為抓手，持續創新，先后主承銷首單循環購買結構ABN、首單“三綠”ABN、首單疫情防控ABN等多項首單資產證券化產品，在ABN領域形成了國內領先的專業優勢和產品體系，截至目前累計承銷發行ABN產品482億元。

標簽： 興業銀行 ABCP